أفضل الأسهم إلى بيع دعوة لل خيارات

أفضل الأسهم للربح من الخيارات 18 أكتوبر 2011 في تمام الساعة 12:00 آم هذه المقالة هي جزء من سلسلة لدينا على خيارات الاستثمار، الذي كذبة موتلي تقاسم عدد من الاستراتيجيات التي يمكن استخدامها للحصول على نتائج أفضل من محفظة الاستثمار الخاص. كما هو الحال مع الكثير من الأشياء، وقد أصبح الاستثمار متطورة على مر السنين. لقد ولت الأيام عندما كانت الخيارات الوحيدة التي كان لديك للدولارات الاستثمار الخاص بك والأسهم وصناديق الاستثمار القديمة الطراز. الآن، لديك ثروة من الاستراتيجيات الجديدة المتاحة لك - وكثير منهم يمكن أن تساعدك على الحصول على العائدات التي تريدها دون خطر كنت غير قادر على تحمل. خلال الشهر الماضي، أخذنا نظرة على الطرق المختلفة التي يمكنك من خلالها استخدام الخيارات لتحسين تجربتك الاستثمارية. سواء كنت تحاول زيادة الدخل من محفظتك، حماية نفسك من خسائر غير متوقعة، أو الاستفادة من أسعار المساومة لشراء الأسهم على رخيصة، يمكن أن الخيارات تساعدك على إنجاز هذه المهمة. ولكن هناك سؤال واحد لا يزال دون إجابة: هل هناك نوع أفضل من الأسهم التي تتطابق بشكل جيد مع استراتيجيات الخيارات هذه لإغلاق سلسلة خيارات الاستثمار لدينا، دعونا نلقي نظرة فاحصة على كيفية استراتيجيات مختلفة تعمل مع مختلف الأسهم. مفتاح الخيارات السعادة أهم شيء عن خيارات التداول هو فهم أنك لن تجد دائما نفس المستوى من السيولة في سوق الخيارات كما تفعل عند شراء وبيع الأسهم. وهذا يعني أن الاستراتيجيات التي تبدو وكأنها تعمل بشكل جيد من الناحية النظرية أرينت دائما ستكون عملية. على سبيل المثال، انظر إلى دريشيبس (ناسداك: دريس). يقع السهم في مركز صناعة النقل البحري، مع خطط لتدوير قطاع الحفر في المياه العميقة في منطقة المحيطات للتركيز على أعمال النقل الأساسية. على الرغم من أن السهم يتداول ما يقرب من 10 مليون سهم يوميا في المتوسط، فإنك عادة ما تجد حجم أقل من 100 عقود من أي خيار معين قد ترغب في شراء أو بيع - في كثير من الأحيان أقل بكثير من ذلك. وعلاوة على ذلك، فإن الفوارق بين أسعار العطاءات والأسعار واسعة جدا - ما يقرب من 10 في بعض الحالات. على النقيض من ذلك، الأسهم الشعبية تعطيك نوع من السيولة التي يمكن أن تحدث فرقا حقيقيا في الخيارات الخاصة بك استثمار النتائج. على سبيل المثال، مجموعة من الخيارات لشركة كاتربيلار (نيس: كات). بوينغ (نيس: با). و "يونايتد تكنولوجيز" (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: نيس: أوتكس) تداولت مئات العقود أمس، مع عدد قليل من الآلاف. ومع ارتباط هذه الشركات بإنفاق الحكومة الأمريكية والاقتصاد العالمي بشكل عام، فإن خياراتها تتيح لك اتخاذ موقف بشأن وجهة نظرك المستقبلية. ما السيولة يتيح لك القيام به لأن السيولة هي في غاية الأهمية، لديك لفصل الاستراتيجيات التجارية كثيفة من تلك التي لا تتطلب العديد من الصفقات. على سبيل المثال، مرشح واحد واضح لخيار ليب هو ديندريون (ناسداك: دندن). والتي لديها اقتراح أو كسر في العلاج سرطان مثبت لها. ولكن مع فروق واسعة إلى حد ما، ستحتاج إلى استخدام أوامر الحد للتأكد من حصولك على نقطة دخول جيدة - ثم التمسك بموقفك بدلا من إجراء صفقات متكررة. من ناحية أخرى، توفر لك الأسهم ذات أسواق الخيارات الأكثر سيولة - والتي تتضمن معظم مكونات داوز و ناسداك 100، إلى جانب المخزونات الأكبر في سامب 500 - مرونة أكبر للقيام بما تريد. إن إستراتيجية مثل المكالمة القطرية، والتي تتطلب منك شراء خيار طويل الأجل، ولكن أيضا كتابة خيارات متتالية قصيرة الأجل بشكل متكرر، تعمل بشكل أفضل لشركة إنتل (ناسداك: إنتك) و داو تشيميكال (رمزها في بورصة نيويورك: داو). والتي لديها حجم لتمكنك من إجراء الصفقات متعددة. وينطبق الشيء نفسه على المواقف المعقدة الأخرى، بما في ذلك المناطق المتداخلة والخنق. هذا لا يعني أنك غير قادر على استخدام استراتيجيات خيارات بسيطة مثل كتابة يضع أو يدعو الأسهم السائلة. ولكن مع الأسهم التي لا تملك خيارات السوق السيولة التي يمكن أن تدعم الصفقات أكثر تعقيدا، فإنك تريد أن تقتصر نفسك على تلك الاستراتيجيات البسيطة من أجل الحفاظ على تكاليف التداول وعرض العطاءات انتشار الاحتكاك إلى أدنى حد ممكن. فتح عينيك مع سوق الأسهم كما محفوفة بالمخاطر كما كان في الآونة الأخيرة، معرفة كيفية استخدام خيارات لحماية نفسك في حين أن إنتاج فرص ربح قيمة أصبحت أكثر أهمية من أي وقت مضى. سواء كنت تسعى من الدخل العالي من المكالمات المشمولة. الأرباح المحتملة من الثيران ينتشر المكالمة. أو مجموعة من الأهداف الأخرى، يمكن أن تساعد الخيارات تعطيك الإجابات التي تحتاج إليها. تأكد من أنك تعرف كل ما تحتاج إلى معرفته عن الاستثمار في الخيارات عن طريق المتابعة في مجموعة خياراتنا. هناك، يوول تجد موتلي خداع الخيارات المستشار المشارك جيم جيليز مراجعة الأساسيات وتعطيك نظرة ثاقبة حول كيفية الاستفادة القصوى من الخيارات في محفظتك. نشكرك على ضبط خياراتنا في سلسلة الاستثمار يرجى تقديم تعليقاتك في مربع التعليقات أدناه، وتأكد من النقر على مقدمة السلسلة للحصول على روابط حول أي من المقالات التي ربما فاتتك. دان كابلينجر كان كاتب عقد ل كذبة موتلي منذ عام 2006. كمدير كذبة التخطيط الاستثمار، دان يشرف على الكثير من التمويل الشخصي والاستثمار المحتوى التخطيط نشرت يوميا على كذبة. مع خلفية كمحامي التخطيط العقاري والمستشار المالي المستقل، وتستند مقالات دانز على أكثر من 20 عاما من الخبرة من جميع زوايا العالم المالي. اتبع دانكابلينجر معلومات المقالة المتحدة تكنولوجيز شركة داو للكيماويات كاتربيلر دندريون كورب نسخة 1995 - 2017 و كذبة موتلي. كل الحقوق محفوظة. أفضل الأسهم للربح من الخيارات الأسهم ثيموتليفول أوتكس، داو، إنتك، كات، با، دريس، ددنوولكوم إلى أوبتيونسبودي منذ عام 2006 أوبتيونسبودي كان مصدرا على شبكة الإنترنت لتحديد العائد المرتفع مغطاة تلعب خيار الخيار. إذا لم تكن متأكدا من خيار الاتصال. أو مكالمة مغطاة، ثم الرجاء مراجعة ما هي صفحة مكالمة مغطاة للحصول على شرح أكثر تعمقا. في نهاية كل يوم السوق، قام زاحف أوبتيونسبودي بتحليل البيانات لجميع الأسهم المشتركة القابلة للتداول المتداولة في البورصات الأمريكية وتخزينها في قاعدة بيانات. كعضو في أوبتيونسبودي، كان لديك القدرة على إنشاء المحافظ المخصصة التي تمكنك من تصفية الأسهم والخيارات بناء على معايير المخاطر الخاصة بك. بعد 7 سنوات، تغيرت الأمور. وحصلت على أفضل في يوليو 2013 تم الحصول على أوبتيونسبودي من قبل المتدربين الداخليين الرائدة التي تغطيها موقع الدعوة على شبكة الإنترنت، ولد لبيع. بورن تو سيلز المتقدم يغطي الفرز المغطاة يشمل: تحديث يقتبس خلال ساعات السوق (وليس فقط في نهاية اليوم) أعلى قائمة 10 يظهر لك المكالمات المغطاة الأكثر شعبية تخصيص فرز بسرعة يجد عالية الغلة المكالمات المشمولة تشمل أو استبعاد المكالمات المشمولة التي لديها السابقين - توزيعات الأرباح أو تواريخ الأرباح قبل انتهاء صلاحية الخيار أقصى حماية وضع البحث يقلل من المخاطر الدخل ميزة الهدف يظهر الصفقات المناسبة لهدف الدخل الشهري الخاص بك، نظرا لحجم حسابك محفظة إدارة الميزات تساعد على ضبط الصفقات المكالمات المشمولة أثناء وجودك فيها أفضل المتداول (تعديل التجارة) آلة حاسبة على السوق وأكثر من ذلك. للحصول على قائمة كاملة، انظر ميزات الفرز إذا كنت ترغب في رؤية الفرز مكالمة مغطاة، يرجى زيارة بورنتوسيل أو اتخاذ جولة. أو إذا كنت تفضل استراتيجيات الاستثمار أكثر عدوانية ثم تحقق من ترادرمينوتس 100K الخيار التحدي (حيث أنها تحاول تحويل 3K إلى 100K في 4 أشهر). نسخة 2015 ولد لبيع، ليك. جميع الحقوق محفوظة. إنز و أوتس من خيارات البيع في العالم من شراء وبيع خيارات الأسهم. يتم اختيار الخيارات فيما يتعلق الاستراتيجية التي هي الأفضل عند النظر في التجارة. إذا كان المستثمر صعودي. وقالت انها يمكن شراء مكالمة أو بيع وضع. بينما إذا كانت هبوطية، يمكنها شراء مكالمة أو بيع مكالمة. هناك العديد من الأسباب لاختيار كل من الاستراتيجيات المختلفة، ولكن كثيرا ما يقال أن الخيارات هي التي تباع ليتم بيعها. توضح هذه المقالة لماذا تميل الخيارات إلى تفضيل بائع الخيارات. وكيفية الحصول على الشعور باحتمال النجاح في بيع خيار وما المخاطر تصاحب خيارات البيع. الوقت هو على جانبي الوقت عبارة على جانبي ليست شعبية فقط بسبب رولينج ستونز، ولكن أيضا لأن خيارات البيع هي تجارة ثيتا إيجابية. ثيتا إيجابي يعني أن القيمة الزمنية في الأسهم سوف تذوب في الواقع لصالحك. قد تعرف أن الخيار يتكون من قيمة جوهرية وخارجية. وتعتمد القيمة الجوهرية على حركة الأسهم وتتصرف تقريبا مثل الأسهم المنزلية. إذا كان الخيار هو أعمق في المال (إيتم)، ثم لديه قيمة جوهرية أكثر. إذا كان الخيار ينتقل من المال (أوتم)، ثم سوف تنمو القيمة الخارجية. وتعرف القيمة الخارجية أيضا باسم قيمة الوقت. (تعرف على المزيد في خياراتنا دروس اليونانيين.) خلال عملية الاختيار، يتوقع المشتري أن يتحرك السهم في اتجاه واحد ويأمل في الربح منه. ومع ذلك، يدفع هذا الشخص قيمة جوهرية وخارجية، ويجب أن يشكل القيمة الخارجية للربح. لأن ثيتا هو سلبي، يمكن للمشتري الخيار تفقد المال إذا كان المخزون يبقى لا يزال، أو ربما أكثر محبطا، إذا كان السهم يتحرك ببطء في الاتجاه الصحيح ولكن يتم تعويض هذه الخطوة من قبل الاضمحلال الوقت. يعمل تسوس الوقت بشكل جيد لصالح البائع الخيار لأنه ليس فقط سوف تسوس قليلا كل يوم ولكنه يعمل أيضا عطلات نهاية الأسبوع والأعياد. انها صانع المال بطيئة الحركة للمستثمرين المرضى. (مقدمة للعالم من الخيارات، وتغطي كل شيء من المفاهيم الأساسية لكيفية عمل الخيارات ولماذا كنت قد تستخدمها، وقراءة خيارات أساسيات دروس). مخاطر التقلب والمكافآت من الواضح أن وجود سعر السهم البقاء في نفس المنطقة أو بعد أن تتحرك في سوف صالحك يكون جزءا هاما من نجاحك كبائع الخيار، ولكن الالتفات إلى التغيرات التقلب ضمنية أمر حيوي أيضا لنجاحكم. تقلب ضمني. أيضا، معروف، برغم، فيغا. يتحرك صعودا وهبوطا اعتمادا على العرض والطلب لعقود الخيار. سوف تدفق شراء الخيار تضخيم قسط العقد لإغراء الباعة الخيار لاتخاذ الجانب الآخر من كل صفقة. فيغا هو جزء من القيمة الخارجية ويمكن تضخيم أو تناقص قسط بسرعة. الشکل: 1 الرسم البیاني للتذبذب الضمني قد یکون بائع الخیار قصیرا علی عقد ثم یشھد ارتفاعا في الطلب علی العقود، مما یؤدي بدوره إلی تضخیم سعر العلاوة وقد یتسبب في خسارة، حتی لو لم یتحرك المخزون. الشكل 1 هو مثال على الرسم البياني التقلب ضمني ويبين كيف فيغا يمكن أن تضخيم وتضخم في أوقات مختلفة. في معظم الحالات، على سهم واحد، سوف يحدث التضخم تحسبا لإعلان الأرباح. رصد التقلبات الضمنية يوفر خيار البائع مع حافة من خلال بيع عندما عالية لأنه من المرجح أن تعود إلى المتوسط. وفي الوقت نفسه، سوف تسوس الوقت تعمل لصالح البائع أيضا. من المهم أن نتذكر أن أقرب سعر الإضراب هو سعر السهم، وأكثر حساسية سيكون الخيار للتغيرات في التقلب الضمني. لذلك، وبعيدا عن المال عقدا أو أعمق في المال، وأقل حساسية سيكون لها تغييرات تقلب ضمنية. (معرفة كل شيء عن خيارات التقلب، والتقييم، والاستراتيجيات في دينا خيارات التقلب التعليمي وأبجديات من التقلبات الخيار). احتمال خيار شراء المشترين استخدام عقود دلتا لتحديد مقدار العقد الخيار سوف تزيد في القيمة إذا كان يتحرك الأسهم الأساسية لصالح العقد. ومع ذلك، الباعة الخيار استخدام دلتا لتحديد احتمال النجاح. قد تتذكر أن الدلتا 1.0 يعني أن الخيار من المرجح أن يحرك الدولار مقابل الدولار مع الأسهم الأساسية، في حين أن الدلتا من 0.5 يعني أن الخيار سينتقل 50 سنتا على الدولار مع الأسهم الأساسية. وقال بائع الخيار أن دلتا 1.0 يعني أن لديك 100 احتمال النجاح أن الخيار سيكون على الأقل 1 في المائة في المال عن طريق انتهاء و 50 دلتا لديها 50 فرصة أن يكون الخيار 1 في المائة في المال قبل انتهاء الصلاحية. وبعيدا عن الأموال المتاحة، يكون احتمال النجاح أكبر عند بيع الخيار دون التهديد بتعيينه في حالة ممارسة العقد. الشكل 2: احتمال انتهاء المقارنة والدلتا في مرحلة ما، يتعين على الباعة الخيار تحديد مدى أهمية احتمال النجاح مقارنة بالمبلغ الذي سيحصلون عليه من بيع الخيار. ويبين الشكل 2 أسعار العطاءات وأسعار طلب بعض عقود الخيارات. لاحظ انخفاض دلتا التي ترافق أسعار الإضراب، وانخفاض دفعات قسط. وهذا يعني أن حافة بعض نوع يحتاج إلى تحديد على سبيل المثال، المثال في الشكل 2 يشمل أيضا احتمال مختلف من انتهاء آلة حاسبة. وتستخدم الآلات الحاسبة مختلفة أخرى من دلتا، ولكن هذه الآلة الحاسبة معينة تقوم على التقلب الضمني وقد تعطي المستثمرين حافة التي تشتد الحاجة إليها. ومع ذلك، فإن استخدام التقييم الأساسي أو التحليل الفني يمكن أن يساعد أيضا البائعين الخيار. (انظر الطريق الوسط بين استراتيجيات الخيارات المحافظة والمحافظة على مخاطر عالية. راجع السيناريوهات المحايدة في غاما-دلتا) سيناريوهات أسوأ الحالات يرفض العديد من المستثمرين بيع الخيارات لأنهم يخشون أسوأ السيناريوهات. احتمال أن تكون هذه الأنواع من الأحداث قد تكون صغيرة جدا، ولكن لا يزال من المهم أن نعرف أنها موجودة. أولا، بيع خيار المكالمة ينطوي على المخاطر النظرية لتسلق الأسهم إلى القمر. في حين أن هذا قد يكون من غير المحتمل، لا توجد حماية صعودية لوقف الخسارة إذا ارتفع السهم أعلى. لذلك، يحتاج البائعون الذين يحتاجون إلى الاتصال إلى تحديد النقطة التي سيختارون فيها إعادة شراء عقد خيار إذا كان السهم يتجمع، أو قد ينفذون أي عدد من استراتيجيات توزيع الخيارات متعددة الساق المصممة للتحوط ضد الخسارة. ومع ذلك، فإن البيع يضع في العادة ما يعادل المكالمة المغطاة. عند بيع وضع، وتذكر خطر يأتي مع السهم السقوط، ولكن الأسهم يمكن أن تصل فقط الصفر وتحصل على الحفاظ على قسط كموافقة عزاء. هو نفسه في امتلاك مكالمة مغطاة - الأسهم يمكن أن تنخفض إلى الصفر وتفقد كل المال في الأسهم مع قسط قسط فقط المتبقية. كما هو الحال في بيع المكالمات، يمكن حماية عمليات البيع من خلال تحديد السعر الذي يمكن أن تختار فيه إعادة الشراء إذا انخفض السهم أو تحوط الموقف مع انتشار متعدد الساق. خيارات البيع قد لا يكون نوع من الإثارة وخيارات الشراء، كما أنها لن تكون على الأرجح استراتيجية تشغيل المنزل. في الواقع، أكثر أقرب إلى ضرب واحد بعد واحد. فقط تذكر أن ما يكفي من الفردي سوف لا تزال تحصل على جميع أنحاء القواعد والنتيجة التهم هي نفسها. (لمزيد من المعلومات، وقراءة متى يبيع واحد خيار وضع، وعندما يبيع واحد خيار الاتصال)